>Indeks-indeks Wall Street cenderung menguat di Rabu (10/1) jelang rilis data inflasi. >Inflasi inti di AS diperkirakan turun ke 3.8% yoy di Desember 2023 dari 4% yoy di November 2023. >Ekspektasi pemangkasan sukubunga acuan pertama saat ini diperkirakan datang lebih cepat, yaitu di Maret 2023 dengan peluang sebesar 64.5% (CME FedWatch Tools). >Kekhawatiran terhadap kinerja keuangan Q4-2023, terutama pada retailers diperkirakan masih akan menjadi faktor negatif untuk saat ini. >Harga brent oil melemah 1.07% ke US$76.76/barel dan harga crude oil melemah 1.27% ke US$71.32/barel di Rabu (10/1). >IHSG diperkirakan sideways pada rentang konsolidasi 7200-7300 di Rabu (10/1). >Ekspektasi Indeks Penjualan Rill (IPR) Indonesia berada di 217.9 di Desember 2023 atau tumbuh 0.1% yoy. >Kenaikan IPR didodong pertumbuhan penjualan bahan bakar kendaraan bermotor serta makanan, minuman, dan tembakau.

>Indeks-indeks Wall Street ditutup mixed di Selasa (9/1). >Rebound indeks-indeks di Eropa juga hanya bertahan satu hari dengan kembali terkoreksi di Selasa (9/1). >Pidato dari salah satu gubernur the Fed, Raphael Bostic nampaknya belum memberikan petunjuk mengenai timeframe pemangkasan sukubunga. >Pelaku pasar di AS dan Eropa mulai fokus pada kinerja keuangan Q4-2023 disamping mengantisipasi data inflasi AS (11/1) dalam jangka pendek. >Fluktuasi harga minyak kembali terjadi dipicu kekhawatiran supply minyak dari Libya. >IHSG rawan melanjutkan pelemahannya ke rentang 7150-7160 pada Rabu (10/1). >MACD memvalidasi sinyal death cross yang didukung volume transaksi di Selasa (9/1). >Tekanan jual terhadap IHSG terindikasi masih cukup besar di Selasa (9/1). >IKK Indonesia naik ke 123.8 di Desember 2023 dari 123.6 di November 2023, namun lebih rendah dari ekspektasi di 124.

>Nasdaq menguat 2.2% di Senin (8/1) sejalan dengan aksi bargain hunting pada saham perusahaan-perusahaan teknologi di AS. >Pasar mengantisipasi potensi petunjuk tambahan mengenai timeframe pemangkasan sukubunga the Fed di 2024 mengingat sejumlah petinggi the Fed dijadwalkan menyampaikan pidato pada pekan ini. >Pelaku pasar di Eropa mengantisipasi rilis kinerja keuangan Q4-2023 dari bank-bank di Eropa yang diyakini masih solid pada periode tersebut. >Harga brent oil melemah 3.10% ke US$76.32/barel dan harga crude oil melemah 3.92% ke US$70.92/barel di Senin (8/1). >Saudi Aramco memangkas harga jual crude sebesar US$2/barel ke pelanggan di Asia. >IHSG diperkirakan bergerak fluktuatif di atas pivot level 7250 di Selasa (9/1). >Cadangan devisa Indonesia naik 6% mom ke US$146.4 miliar per 31 December 2023. >Cadangan devisa tersebut setara dengan pembiayaan 6.7 bulan impor atau 6.5 bulan impor dan pembayaran utang luar negeri pemerintah.

>Pelemahan indeks-indeks Wall Street berlanjut di Kamis (4/1). >Aksi jual selektif pada saham-saham teknologi di AS masih berlanjut di Kamis (4/1). >Pasar khawatir bahwa pasar terlalu optimis dalam merespon petunjuk pemangkasan sukubunga acuan the Fed di 2024. >U.S. Initial Jobless Claims turun ke 202 ribu di pekan lalu dari 220 ribu di pekan sebelumnya. >Mayoritas indeks di Eropa lebih dulu membukukan rebound di Kamis (4/1). >Inflasi di Jerman naik ke 3.7% yoy di Desember 2023 dari 3.2% yoy di November 2023. Kenaikan inflasi ini kemungkinan lebih didorong oleh fluktuasi harga energi di Desember 2023. >Tetap waspadai potensi normal pullback pada IHSG di Jumat (5/1). >Penguatan signifikan IHSG di Kamis (4/1) tidak diikuti ekspansi volume transaksi yang memadai.

>Profit taking pada indeks-indeks Wall Street memasuki hari kedua di Rabu (3/1). >Belum adanya kepastian mengenai timeframe pemangkasan sukubunga acuan the Fed di 2024 menjadi akselerator dari aksi profit taking, terutama pada saham-saham teknologi. >Sejumlah perusahaan pelayaran mengumumkan untuk tetap menghindari jalur pelayaran Laut Merah. >Kondisi ini dikhawatirkan memicu kenaikan tarif pelayaran dalam jangka pendek. >Harga brent oil menguat 3.43% ke US$78.49/barel dan harga crude oil menguat 3.75% ke US$73.02/barel di Rabu (3/1). >IHSG diperkirakan kembali fluktuatif dalam rentang 7250-7300 di Kamis (4/1). >Peluang rebound pada harga saham-saham energi di Kamis (4/1) cukup besar. >Waspadai potensi profit taking pada saham-saham infrastruktur dan logistik. >Top picks (4/1) : SIDO, INKP, ULTJ, AGRO dan ARTO.

>Nasdaq melemah 1.63%, diikuti S&p 500 yang melemah 0.57%, sementara DJIA ditutup flat (0.07%) di Selasa (2/1). >Pelemahan tersebut dinilai sebagai bentuk profit taking oleh pelaku pasar. >Mayoritas indeks utama di Eropa juga melemah di Selasa (2/1) merespon data indeks manufaktur Euro Area yang kurang memuaskan. >Iran dikabarkan menugaskan satu unit destroyer ke wilayah Laut Merah. >Keputusan Tiongkok untuk kembali menerapkan bea impor batubara asal beberapa negara mengindikasikan kemampuan Tiongkok memenuhi kebutuhan energinya secara mandiri. >IHSG diperkirakan kembali fluktuatif dalam rentang 7250-7300 di Rabu (3/1). >Indeks manufaktur Indonesia naik ke 52.2 di Desember dari 51.7 di November 2023. >Inflasi inti Indonesia relatif stabil di 1.8% yoy. Kondisi ini menjadi indikator awal solidnya konsumsi masyarakat sampai dengan akhir 2023.

>Nasdaq memimpin penguatan mayoritas indeks di Wall Street dengan mencatatkan penguatan sebesar 43.4% ytd, diikuti S&P 500 sebesar 24.2% ytd dan DJIA sebesar 13.7%. >DAX menguat hampir 20% ytd, diikuti CAC40 (16.4% ytd) dan FTSE 100 (3.64% ytd). >HSI melemah 14% ytd, ementara CSI 400 (Tiongkok) melemah 11.8% ytd di 2023. >Nikkei 225 menguat 28% ytd, KOSPI menguat 17.7% ytd dan ASX 200 menguat 7.84% ytd di tahun 2023. >IHSG ditutup menguat 6.16% ytd di 2023. >Rally terjadi di akhir November 2023 hingga Desember 2023. >Kondisi ini salah satunya dipicu oleh keputusan BI untuk menahan sukubunga acuan di November dan Desember 2023. >Potensi January effect untuk melanjutkan window dressing di dua bulan terakhir 2023 berpotensi menopang rally IHSG di awal tahun ini.

>Indeks-indeks Wall Street kembali ditutup menguat di Rabu (27/12). >Data terbaru dari ekonomi AS membangun ekspektasi pasar bahwa The Fed akan menurunkan sukubunga acuan pada Q1-2024. >CME Fedwatch Tool menunjukkan probabilitas pemangkasan The Fed Rate sebesar 71.3% pada FOMC Maret 2024. >Indeks-indeks di Eropa ditutup menguat di Rabu (27/12). Penguatan ini menyusul penguatan bursa-bursa di Wall Street, dimana S&P 500 semakin mendekati level tertingginya. >IHSG diperkirakan akan konsolidasi di pivot level 7250 di Kamis (28/12). >Dari regional, Investor merespon data China Industrial Profits yang melambat 4.4% yoy di November 2023, membaik dari penurunan 7.8% yoy di Oktober 2023. >Hari perdagangan yang lebih singkat pada pekan ini, menyusul libur pergantian tahun, turut mempengaruhi sikap hati-hati pelaku pasar. >Pelaku pasar dapat memperhatikan saham-saham dengan peluang rebound dan rebound lanjutan seperti HRUM, EMTK, CMRY, SMDR, TINS dan ANTM.

>Indeks-indeks Wall Street lanjutkan bullish trend di Selasa (26/12). >Investor merspon positif data terbaru yang menunjukkan inflasi semakin mendekati target 2% Federal Reserve. >US Personal Consumption Expenditure (PCE) sebesar 3.2% yoy turun (-0.1% mom) di November 2023. >US 10-year Treasury Yield kembali turun ke 3.89% di Selasa (26/12). >IHSG berpotensi uji pivot 7250 pada perdagangan Rabu (27/12) >Bank Indonesia memproyeksikan pertumbuhan ekonomi Indonesia pada tahun 2024 akan tumbuh 4.7% yoy - 5.5% yoy. >Belanja pemerintah juga berpotensi meningkat seiring dengan pembangunan Proyek Strategis Nasional (PSN). >Kinerja investasi berpotensi meningkat sejalan dengan kepercayaan investor terhadap fundamental perekonomian domestik. >Top picks di Rabu (27/12) adalah BFIN, BBNI, ELSA, INCO, SCMA, SMGR dan TLKM.

>Rally indeks-indeks Wall Street berakhir di Rabu (20/12). >Pelemahan ini relatif normal jika mempertimbangkan rally penguatan selama sembilan hari yang dicatatkan oleh DJIA dan Nasdaq. >U.S. CB Consumer Confidence naik signifikan ke 110.7 di Desember 2023 dari 101 di November 2023. >Inggris mencatatkan penurunan inflasi ke 3.9% yoy di November 2023 dari 4.6% yoy di Oktober 2023. >Harga brent oil terkoreksi 0.10% ke US$79.15/barel, sementara harga crude oil terkoreksi 0.22% ke US$73.77/barel di Rabu (20/12). >IHSG rawan konsolidasi pada kisaran level 7200 pada perdagangan Kamis (21/12). >Bank Indonesia (BI) akan menggelar rapat dewan gubernur (RDG) untuk memutuskan kebijakan moneter dalam negeri (21/12). >Top picks (21/12) : INDY, SMGR, JPFA, INTP, MTEL, UNTR, dan ITMG.